Juli går på hæld, og på det overordnede plan er der ikke store ændringer at notere i modelporteføljen, men under overfladen er der alligevel sket flere ting. Som meddelt per mail har vi allerede i juni solgt én position helt ud. Vi har ikke sat mere kapital i spil i juli måned, men kontantbeholdningen ligger lidt højere, end den har gjort længe, og vi har kig på flere kandidater.
I ØU Life Science nr. 12/2021 (sidste udgave før sommerferien) var porteføljens værdi 1,316 mio. DKK, og status d. 28. juli var værdien 1,32 mio. DKK, hvilket svarer til en fremgang på ca. 4.000 DKK. I betragtning af den samlede modelporteføljeværdi svarer det i praksis til en uændret værdi.
Går vi et spadestik dybere, er der dog flere ændringer, som det er værd at komme omkring. Først og fremmest er kontantandelen steget fra 18,6% til 22,6%, og det dækker over det prompte salg af Asarina Pharma d. 24. juni ovenpå fremlæggelsen af fase 2a data for Sepranolone i Menstruel Migræne, som ikke levede op til forventningerne.
Asarina føjede sig dermed til rækken af skuffelser blandt de mere binære investeringscases i år. Vor prompte salg sikrede dog en afregning på kurs 5,50 SEK, og selvom det repræsenterer en pæn nedgang i forhold til aktiekursen dagen før, så slap modelporteføljen med et samlet tab på 12,3%. Vor købskurs var 6,3 SEK, og vi så aldrig rigtigt den spekulative optur, som vi havde håbet ville komme forud for datafremlæggelsen.
Alt i alt er det...
Vær et skridt foran
Få unik indsigt i de vigtigste erhvervsbegivenheder og dybdegående analyser, så du som investor, rådgiver og topleder kan handle proaktivt og kapitalisere på ændringer.
- Vi filtrerer støjen fra den daglige nyhedscyklus og analyserer de mest betydningsfulde tendenser.
- Du får dybdegående og faktatjekket journalistik om vigtige erhvervsbegivenheder lige nu.
- Tilgå ØU hvor du er - med fuld adgang til web og e-magasiner.
299,-
pr. måned
Allerede abonnent? Log ind her
