Om under tre måneder forventer Bavarian Nordic, at overtagelsen af den nyindkøbte vaccineportefølje fra Emergent Biosolutions er faldet endeligt på plads.
Aftalen blev underskrevet for omkring to uger siden, og derfor er det danske vaccineselskab nu i gang med at sikre de sidste godkendelser.
Det er en proces, der foreløbigt forløber helt, som den skal, fortæller finansdirektør Henrik Juuel i forbindelse med årsregnskabet torsdag.
– Vi forventer, at vi kan lukke handlen helt cirka tre måneder efter, at der er underskrevet, siger han til MarketWire.
Tidligere har selskabet oplyst, at man forventede at have aftalen endeligt på plads i løbet af andet kvartal.
– Vi befinder os i en periode mellem underskrift og lukning, så der nogle betingelser, der skal være opfyldt, før den er helt i hus. Det er helt sædvanlige ting, så det er en formalitet, der skal overstås, lyder det videre.
Finansdirektør uddyber, at det typisk drejer sig om konkurrencemyndigheder, og at der i det konkrete tilfælde er tale om godkendelser, der skal hentes i USA og Spanien.
KØBER TO VACCINER OG EN KANDIDAT
Med købet overtager Bavarian Nordic to omsætningsgenererende vacciner mod kolera og tyfus, samt en tredje senfase-vaccinekandidat mod Chikungunya-feber, der overføres til mennesker via myggestik, og som ventes lanceret i 2025.
Det samlede tyfus- og koleramarked ventes at rumme et potentiale på 325 mio. dollar årligt, mens vaccinekandidaten vurderes at kunne ramme et marked med et potentiale på 500 mio. dollar årligt i 2025, skriver selskabet i regnskabet.
Bavarian Nordic betaler op til 380 mio. dollar for porteføljen af rejsevacciner fra Emergent Biosolutions, og det er en god pris, gentager Henrik Juuel i forbindelse med regnskabet.
– Vi er fantastisk glade for det køb, som vi mener passer perfekt strategisk sammen med Bavarian Nordic. Vi mener også, at vi har erhvervet den til en rigtig fornuftig pris, siger han.
Bavarian Nordic betaler i første omgang 270 mio. dollar for opkøbet, mens de resterende 110 mio. kr. er fordelt på milepælsbetalinger, der først falder senere. Den første betaling finansieres med en kombination af den eksisterende kontantbeholdning og provenuet fra en rettet emission, der faldt på plads i sidste uge. Her solgte selskabet 7 mio. aktier, hvilket indbragte omkring 1,6 mia. kr.
Bavarian Nordic har onsdag morgen oplyst, at den tilkøbte forretning i 2023 ventes at bidrage positivt til omsætningen med cirka 200 mio. kr. og at bidrage negativt til EBITDA med cirka 400 mio. kr. De tal er ikke indregnet i selskabets aktuelle forventninger til året, som vil blive opdateret, når købet falder på plads.
I 2023 forudser selskabet indtil videre en omsætning i niveauet 6 mia. kr. samt et EBITDA på 2,2 mia. kr.
.\\˙ MarketWire
